FLUJO DE EFECTIVO Y ESTADOS FINANCIEROS

Al nivel más fundamental, las empresas hacen dos cosas: generan efectivo y lo gastan. El efectivo es obtenido mediante la venta de un producto, de un activo o de un valor. La venta de un valor implica ya sea la solicitud de fondos en préstamo o la venta de una participación dentro del capital contable (por ejemplo acciones de capital) de la empresa. El efectivo se gasta al pagar los materiales, por la mano de obra para la elaboración de un producto y al comprar activos; los pagos a los acreedores y a los propietarios también implican gastos.

Las actividades de efectivo de una empresa se pueden resumir mediante la siguiente identidad:

Flujo de efectivo proveniente de los activos = Flujo de efectivo para los acreedores + Flujo de efectivo para los accionistas.

Esta identidad resume los resultados totales de efectivo de todas las transacciones en las que ha participado una empresa durante el año.